I slutten av november i fjor ble fintechselskapet Huddlestock notert på Euronext Growth uten bistand fra meglerhus, kun med finansiell rådgivning av ProCorp og juridisk hjelp fra Arntzen de Besche.

– Siden vi har en god økonomi ble det en såkalt clean notering, hvor vi ikke hentet penger. Da var det ikke noe poeng å engasjere et meglerhus for å gå på børs. Vi er jo veldig glade i banker, men vi vil aller helst ha dem som kunder, sier konsernsjef John Egil Skajem i Huddlestock.

– Hvor mye penger sparte dere på det?

– Jeg har ikke et eksakt anslag. Men hvis man ser på honorarene til ProCorp og Arntzen de Besche og sammenligner det med hva en tradisjonell prosess med meglerhus koster har vi vel brukt 25 prosent av den summen. I Huddlestock er vi veldig opptatt av å være forsiktige med de pengene vi har. Vi prøver å tjene en krone før vi bruker en, samtidig som vi ikke skal spare oss til fant, sier han.

Nesten tregangeren

Huddlestocks forretningsidé er å gi kundene, i hovedsak depotbanker, gode løsninger som igjen kan gi mannen i gata de samme mulighetene som profesjonelle investorer har i dag, til en rimeligere pris. I dag tilbyr selskapet en software-plattform for depotbanker, som forenkler alt fra kommunikasjon, rapportering, innlegging av ordre og porteføljestyring.

Det andre produktet, Connectivity, også kalt Bedrock, gjør det mulig for andre aktører enn dagens tradisjonelle meglere og nettmeglere å tilby kundene enkel og rimelig handel i enkeltaksjer eller fond ved at Huddlestock-plattformen kobler dem sammen med BNP Paribas.

Huddlestock ble notert til en aksjekurs på 2,10 kroner og har flydd høyt siden november i fjor. På det høyeste ble aksjen omsatt for 7,46 kroner, mens torsdag sto kursen i 5,80 kroner. Det tilsvarer en avkastning på 176 prosent, og prislappen på selskapet er nå 636 millioner kroner.

Største aksjonær i Huddlestock er sjefen for det tyske datterselskapet, Peter Van Kleef med 19,5 prosent. Styreleder Øyvind Hovland er nummer to, etterfulgt av gründer Murshid Ali.

– Det har vært et veldig hyggelig halvår på børs og vi fokuserer på å bygge sten på sten. Vi kommer ikke med en tom PowerPoint i hånda og skal prøve å selge sand i Sahara, sier konsernsjefen.

Vi kommer ikke med en tom PowerPoint i hånda og skal prøve å selge sand i Sahara

John Egil Skajem, konsernsjef

På kapitaljakt

Onsdag rykket fintechselskapet ut med en melding hvor det fremkommer at det har planer å hente opptil 50 millioner gjennom en tegningsrettemisjon for å finansiere oppkjøpet av det svenske konsulentselskapet Visigon. 

Emisjonen gjennomføres av selskapet selv, kun med juridisk bistand fra Arntzen de Besche og med DNB som oppgjørsagent.

– Når vi ringte til noen aksjonærer for å få garantert for 30 millioner kroner av emisjonen var responsen veldig god. Da bestemte vi oss for at dette skal vi få til selv. Prosessen har gått veldig bra og vi stenger boken fredag ettermiddag. Vi har fått inn over 200 tegninger og det ser meget bra ut så langt, sier Skajem, og fortsetter:

– Støtten blant eksisterende aksjonærer har vært god og vi har fått inn noen nye som kommer med betydelige beløp. Hele ledelsen og styret tegner seg også. I tillegg har flere av de ansatte i Visigon blitt med.

Sparer et millionbeløp

– Hvor mye penger sparer dere?

– Vi sparer et millionbeløp på å gjøre emisjonen selv. Etter oppkjøpet av Visigon blir vi kontantstrøm-positive i andre kvartal og da er det så mange andre ting enn meglerhonorarer det er fristende å bruke penger på. Vi skal bygge organisasjonen videre, få signert opp nye kunder og sørge for gode on-boarding prosesser. Nå går vi fra å være et selskap som skal levere i morgen til å bli et som levere i dag, sier han.

– Tror du det blir en trend at flere selskaper velger å gjøre emisjoner og børsnoteringer uten bistand fra meglerhus?

– Slik markedet er nå er meglerhusene veldig fullbooket og det er ikke lett for mindre selskaper å komme inn og få oppmerksomhet. Det gjør at man er nødt til å finne nye løsninger. Heldigvis har vi veldig gode erfaringer med å gjøre transaksjoner selv, men det er ikke alle selskaper som har det. Det kan fort være en del selskaper som følger etter oss, men om det blir en trend er vanskelig å si, sier Skajem.

Ingen analysedekning

I motsetning til mange av børsnykommerne har ikke Huddlestock fått med en positiv aksjeanalyse med euforisk kursmål med på kjøpet.

– Det er foreløpig ingen som har dekning på oss. Vi har inngått en Market Maker-avtale med Norne Securities for å bedre likviditeten i aksje. Meglerhuset har indikert at det vil komme med en analyse av oss en gang i løpet av juli, sier konsernsjefen, og fortsetter:

– Vi er i dialog med flere analyseavdelinger og ønsker å presentere oss. Vi har fått flere positive tilbakemeldinger og vi kommer til å bruke litt tid på å markedsføre oss til ulike meglerhus og institusjonelle investorer fremover.

– Du frykter ikke at meglerhusene vil være skeptiske med å analysere dere når dere gjør alle transaksjoner selv? 

– Nei, det gjør jeg ikke. Jeg tror det behov for alle parter i finansmarkedene. Vi ønsker å benytte oss av mulighetene som ligger der til enhver tid og gjøre det som er best for selskapet og aksjonærene, sier han.