TOM
ASKER: – Det er panteautomater Tomra er mest kjent for i Norge, men vi utvikler også teknologiløsninger for sirkulærøkonomien og i matvarekjeden. I den forbindelse har vi jobbet med Kezzler, og nå går vi også inn som eier i selskapet med 14 prosent andel, sier Lars Enge, strategidirektør i Tomra.
Kezzler har utviklet en såkalt serialiseringsteknologi, det vil si en programvare for å spore ulike varer rundt om i verden.
Legemiddelselskapet Pfizer, agriselskapet Bayer Crop Science og et av verdens største meieriselskaper, nederlandske FrieslandCampina med sin morsmelkerstatning, er på kundelisten.
Nå blir det norske industriselskapet Tomra største eier i Kezzler.
– Tomra ble startet i en garasje i Asker, og selv om vi har vokst til et globalt teknologiselskap står entreprenørånden fortsatt sterkt hos oss. Også Kezzler er en gründerbedrift som bygger på norsk teknologi, så dette er en god match. Digitale løsninger for sporbarhet er strategisk viktig for oss, sier Enge.
Tomra kjøper en eierpost fra investeringsselskapet Watrium for rundt 60 millioner kroner.
| (Mill. kr) | 2022 (anslag) | 2021 |
| Driftsinntekter | 45 | 35,2 |
| Driftsresultat | - | −24,9 |
| Resultat før skatt | - | −25,3 |
| Årsresultat | - | −25,0 |
Eiere (etter transaksjonen): Tomra (14,0 %), Investinor (10,8 %), DNV (7,7 %), BillerudKorsnäs Venture (6,0 %), Torkap (6,0 %), Vestland Invest og andre (50,5 %). |
Watrium tar exit
Watrium er et norsk investeringsselskap som er etablert og eiet av Anders Wilhelmsen-familien.
Selskapet beskriver seg som langsiktig investor i unoterte vekstselskaper.
I tillegg kommer 115 millioner kroner inn som frisk vekstkapital i Kezzler. Det skjer i en transaksjon som verdsetter selskapet til 675 millioner før penger.
50 av disse millionene kommer fra Tomra. I tillegg skytes 40 millioner inn fra Investinor, mens 25 millioner kroner kommer fra DNV Ventures.
Begge disse investorene var store i Kezzler fra før.
De kom inn på eiersiden i høsten 2021.
Da var verdsettingen 530 millioner kroner post money.
– Endrer posisjonen fullstendig
Investeringsdirektørene Kaare Helle i DNV Ventures og Patrick Sandahl i Investinor beskriver nytt EU-regelverk som en viktig driver.
– Stikkordene her er European Green Deal og Digital Product Passports. Det er ikke alltid EU ligger i forkant av utviklingen, men det gjør de nå. Det endrer posisjonen til Kezzler fullstendig, og med sin teknologi er selskapet fantastisk godt plassert for vekst i årene som kommer, sier Sandahl.
– De nye EU-reglene sikrer at bærekraft ikke bare er noe man kan pynte seg med. Alle som skal selge noe i Europa må forholde seg til mye strengere krav, også med tanke på dokumentasjon, rapportering og produsentansvar, sier Helle.
– Tomra kommer inn som ny industriell investor, som sammen med DNV tilfører et unikt nettverk og kompetanse. Til sammen får selskapet nå en fantastisk god eiersits, sier Sandahl.
– Veksten kommer fremover
Kezzler omsatte i fjor for rundt 45 millioner kroner. Daglig leder Christine C. Akselsen ønsker ikke å tallfeste noe anslag på resultatet, men bekrefter at det er negativt, og mer eller mindre på samme nivå som tidligere år.
– Er dere fornøyde med veksttakten?
– Vi har hatt god utvikling og ligger godt an til å skaffe oss en ledende posisjon globalt. Samtidig er vi bygget for å ta veksten i det lange løp, og det er fordelen med investorene vi nå har fått på plass. Nå skal vi bruke disse pengene til å fylle funksjoner både i og utenfor Norge, sier hun.
– Markedet har ikke vært modent ennå. Det er fremover den store veksten vil komme, tilføyer Sandahl.
Planen er at kapitaltilskuddet skal ta Kezzler frem til overskuddsposisjon. Akselsen vil imidlertid ikke tallfeste hvilket år det skal skje.
Børsnotering skal ikke ha vært tema i forhandlingene, ei heller at Tomra skulle kjøpe hele selskapet.
– Børs kan være aktuelt når tiden er moden, men på kort sikt er det ikke aktuelt, sier Sandahl.
